期货技术

近年来，全球主要经济体陆续进入加息周期，货币政策收紧对金融市场产生深远影响。期货市场作为重要的金融衍生品市场，其价格波动与利率政策密切相关。本文将分析加息对期货市场的整体影响，并探讨不同品种的差异化表现。 加息如何影响期货市场？ 加息意味着资金成本上升，市场流动性收紧，投资者风险偏好可能降低。这种变化会通过多种途径影响期货市场： ①.资金成本提高，投机需求减弱 期货交易通常采用杠杆，加息后融资成本…

CCI交易指标（顺势指标）由美国技术分析大师唐纳德·蓝伯特在20世纪80年代创立，是专门用于判断股价、外汇及贵金属价格是否超出常态波动范围的重要工具。作为超买超卖类指标中的特殊存在，CCI指标波动范围无上下限，且不以0轴为基准，这使其在期货交易中具有独特优势。 CCI指标的计算原理 CCI指标根据计算周期不同可分为日线、周线、月线等类型，其中日线和周线最为常用。其计算公式为： CCI(N日)=(T…

在期货交易中，很多人误以为高胜率是盈利的唯一标准，但实际上，胜率仅仅是交易系统中的一个组成部分。真正的盈利来自于对交易策略、资金管理和风险控制的整体把握。例如，一些老股民采用”死扛到底”的策略，即使被套多年也不止损，最终实现100%胜率。虽然这种方式需要极强的资金实力和耐心，但它证明了一点：胜率可以人为控制，但盈利的关键在于如何让交易系统的各个要素相互配合。 高频交易者则从…

在期货市场摸爬滚打多年，我渐渐明白一个残酷真相：那些天天研究各种技术指标、寻找交易秘籍的人，最终大多以爆仓收场。真正的交易之道，其实简单得让人难以置信。 技术分析有用吗？当然有用，但它的作用被严重高估了。所有技术归根结底就干两件事：一是帮你在回调时找个准确的入场点，二是让你在突破时拿得住单子。除此之外，那些花里胡哨的指标、形态，多半都是自我安慰的摆设。 真正决定生死的，是大多数人最不愿意面对的两件…

反转交易法是一种逆向操作策略，通过捕捉市场的极端状态来寻找买卖机会。其核心理念是“物极必反”——当价格过度上涨或下跌后，往往会出现回调或反转。 操作原则 超买做空：当价格处于高位，并伴随顶背离等反转信号时，可考虑卖出。 超卖做多：当价格跌至低位，并出现底背离等反转信号时，可考虑买入。 观望策略：若市场未出现明显超买超卖信号，则保持离场，避免盲目交易。 判断方法（以RSI为例） 超买信号：RSI上穿…

突破交易法是一种基于关键支撑位和阻力位的交易策略，核心在于“突破即入场”。当价格突破重要阻力或支撑位，并伴随放量和持续走势时，意味着市场趋势可能形成，交易者可顺势操作。 操作原则 突破阻力位：若价格有效突破前期高点（如30日最高点），且成交量放大，可做多。 跌破支撑位：若价格跌破前期低点（如30日最低点），并伴随放量，可做空。 假突破观望：若突破后缺乏量能或持续性，则保持观望，避免误判风险。 优势…

趋势跟随法是一种基于市场主要趋势进行交易的策略，核心在于“顺势而为”。市场趋势通常分为上涨、下跌和横盘三种，而趋势跟随法的关键在于识别并跟随趋势，避免逆势操作。 趋势判断方法： 以均线为例，简单判断趋势的方法如下： 上涨趋势：短期均线（如5日均线）上穿长期均线（如20日均线），且两条均线均向上倾斜。 下跌趋势：短期均线下穿长期均线，且两条均线均向下倾斜。 横盘趋势：均线频繁交叉，走势平缓或波动较大…

股指期货交易中，掌握核心指标是把握趋势的关键。这三个经过市场验证的”交易指南针”，能有效提升决策精准度。 一、股指期货移动平均线——趋势风向标 移动平均线通过平滑价格波动，清晰展现中长期趋势。5日、20日、60日均线分别对应短、中、长期走势。当短期均线上穿长期均线，往往预示上涨行情启动；反之则可能进入下跌通道。例如，沪深300股指期货站稳60日均线时，通常被视为多头强势信号…

在期货交易中，KDJ、RSI和DMI指标组合能有效捕捉主升段行情，帮助投资者提前做好买卖决策。这种组合方法以KDJ和RSI作为前置信号，再结合DMI确认买卖点，提高交易成功率。 三大指标的协同信号特征 KDJ指标信号：价格反弹时，J线和K线快速进入超买区，短暂回落击穿D线后，3个交易日内再次金叉，形成”泥鳅出地”形态，是短线买入信号。 RSI指标信号：6日RSI金叉12日R…

KDJ+RSI+MACD三指标共振交易法的实战应用 在期货交易中，KDJ+RSI+MACD指标组合的实战效果显着。这套方法利用KDJ指标的敏感性捕捉交易信号，再通过RSI指标验证信号有效性，最后借助MACD中线指标过滤虚假信号，形成三重保障。 两翼起飞形态特征 KDJ指标：当价格经过下跌后，KDJ进入超卖区（20以下），随后形成金叉，配合量能放大，显示短线反弹信号。 RSI指标：6日RSI在20以…

在期货交易中，MACD、MA（均线）、VOL（成交量）的组合被许多资深交易者视为高胜率的信号系统。三大指标共振时，往往意味着可靠的交易机会；反之，需谨慎对待。以下是其核心应用方法： 一、MACD黏合信号的三种关键形态 低位黏合：当DIF与MACD线在低位长时间黏合（差值近零），通常为空头力竭、主力吸筹信号。一旦DIF向上突破黏合，伴随放量，可果断做多，后市涨幅往往可观。 中位黏合（0轴附近）：行情…

在期货交易中，DMI、MA（移动平均线）和VOL（成交量）的组合应用能有效提升交易胜率。当三者信号共振时，往往意味着行情即将启动，其中“乘风破浪”形态尤为经典，可精准判断趋势拐点。 乘风破浪形态特征 DMI双重金叉： +DI上穿-DI形成金叉，随后ADX金叉ADXR（4个交易日内完成）。 四线（+DI、-DI、ADX、ADXR）初始值在20~30之间，表明市场由盘整转为趋势。 均线多头排列： 5日…

KDJ与DMI双指标组合：期货短线交易的精准买卖信号 在期货短线交易中，KDJ与DMI指标的组合运用能够显著提高操作成功率。KDJ指标以其高度敏感性著称，是捕捉短期行情变化的利器；而DMI指标则擅长判断趋势方向，两者结合可形成强大的交易信号系统。 双叉向上买入信号解析 当期货价格经历一轮下跌后，出现以下信号时，是理想的买入时机： KDJ指标信号：J线从底部快速反弹，KDJ在20以下低位形成金叉，表…

一、新手该看哪些指标？ 裸K线（最基础，最重要） 5种关键反转形态： 锤子线/上吊线（长下影线，可能反转） 吞没形态（后一根K线完全包住前一根） 晨星/暮星（三根K线组合，趋势反转信号） 乌云盖顶/曙光初现（顶部看跌/底部看涨） 孕线（小K线在大K线内部，趋势可能暂停） 支撑/压力画法：连接最近3个明显的高点或低点，价格靠近时容易反弹或突破。 均线（简单趋势判断） 黄金组合：5日（短期）、20日（…

5日均线的实战技巧（以多头行情为例）： 趋势延续信号 当价格在中长期上升趋势中有效突破5日均线，往往标志着短期调整结束，此时可视为理想的入场点 若价格沿5日均线呈45度以上角度稳健攀升，表明当前处于主升浪阶段 回调操作策略 价格位于均线上方时，回踩均线获得支撑可加仓 若短暂跌破但均线方向仍保持向上，可视作”假突破”买入机会 离场时机把握 对于沿5日均线强势运行的品种，当收盘…

头肩排列是常见的反转型态。这种排列可分为头肩顶及头肩底，前者是发生在行情的高峰时期(如图a)，后者则形成于行情的底部(如图b)。 头肩顶形态意义 头肩顶和头肩底是技术分析中比较重要的图表形态，它们可以被用来预测股市中的趋势转折点。与此同时，成交量是衡量市场活跃度和力量的一个关键指标，能够协助我们更好地理解头肩顶和头肩底的形成过程。 头肩顶形态是一种典型的上升趋势中反转的图表形态。M头容易发生在股价…

三角型态是最常见的价格形态，但也是一个不可靠的形态，因为发生三角型态后，它可能成为反转型态，但也可以是连续型态。尽管如此，它仍是一个值得关注的型态，因为它十分常见。不过以实证来看，其为连续型态的次数较为频繁(可能佔到3/4)，因此，许多人亦直接将之视为连续型态。总之，三角型态具有「整理」的意涵，所以通常都将持续原有趋势。但在特殊情况下，会出现反转情况。三角型态是由一连串的价格波动所构成的。它可分为…

楔形的价格型态类似於三角型态，也是发生在价格整理的一种常见型态。 在价格出现上下小幅波动的整理期间，楔形的波峰／谷连接所形成的趋势线亦是呈现收歛的(这点与三角型态相同)，但与三角型态不同的是，其收歛的趋势线是呈现相同的(向上或向下)走势。 上升楔形常发生在空头走势的反弹波，为技术面转弱的表徵。上升楔形并无明显的上档障碍须要突破，但价格走势却像是被框住，显示虽然买方亟力想挣脱空头走势，但力道不足以致…

旗型的形状像一个旗子，分为上升旗和下降旗两种。当股票或商品的价格经过快速的上升或下降後，形成一个由两条趋势线所包围的旗型，代表市场正在进行短暂的整理阶段，等待下一波趋势的到来。 一般而言，旗形代表着趋势进行途中的有秩序换手，亦即一种获利回吐的卖压出现，因此这个过程的进行时间不会超过数周，快则数日便可完成。整理型态的出现，在於当一个走势快速推进时，到达某一个程度後，走势力量一定会发生耗竭情况。因此如…

突破缺口通常发生在一段价格整理区之後，当价格在交易密集区完成整理，并发生突破时，常以缺口型态显现出来，这种缺口便是突破缺口。突破缺口发生的原因，主要是在一段长时间的价格整理时，颈线附近的价位在整理期间不断的出现卖压，而在多头力道前仆後继的持续将卖压消化。终於在某一时点，颈线附近的卖压被消化完毕，於是价格便在需求力道推进下，向上跳空，形成缺口。由於价格以跳空的方式突破颈线，因此这缺口便称为突破缺口。…

逃口又称为连续缺口(continuous gaps)或是衡量缺口(measuring gaps)。它的发生频率较低，但具重要的技术指标意涵。 逃逸缺口的发生，主要发生在价格趋势出现笔直的走势情况，即快速的涨势或跌势之中出现。趋势初期由承接期发动後，将呈现加速发展现象，并且伴随着大的成交量。在这个过程中，激情的追逐常会发生宽大的缺口，这代表着巨量换手成功。并且这个缺口的出现，也确保了主升段的持续走势…

所谓缺口，就是一段没有交易的价格区间。形成这种无交易的价格区段的原因有很多种，有些是市场环境因素，有些则与市场的供需强弱度有关。而後者具有重要的意涵，为讨论的重点。 一般而言，可将缺口分为普通缺口、突破缺口、逃逸缺口及竭尽缺口四大类，其中普通缺口及突破缺口与价格型态有关，而逃逸缺口及竭尽缺口则与价格趋势的长短有关。而就趋势的走势过程而言，突破缺口为走势的起点，逃逸缺口显示趋势的持续性，而竭尽缺口则…

所谓缺口，就是一段没有交易的价格区间。形成这种无交易的价格区段的原因有很多种，有些是市场环境因素，有些则与市场的供需强弱度有关。而後者具有重要的意涵，为讨论的重点。 一般而言，可将缺口分为普通缺口、突破缺口、逃逸缺口及竭尽缺口四大类，其中普通缺口及突破缺口与价格型态有关，而逃逸缺口及竭尽缺口则与价格趋势的长短有关。而就趋势的走势过程而言，突破缺口为走势的起点，逃逸缺口显示趋势的持续性，而竭尽缺口则…

圆形顶 (底)又称为碟形 (saucers)或碗形 (bowls)， 是一种可靠的反转型态，但并不常见。 圆形顶(底)的价格排列在外缘呈现平滑的圆弧形态，并且没有突出的相对高点或低点。在形成的时间上，圆形顶(底)的形成时间约在数周至数月之久 。 当圆形顶(底)形成时，价格趋势将反转。由形成的形态来看，圆形顶 (底)事实上可以视为头肩顶 (底)的复杂形态。 它可以视为是多空势力明显逐步转移的形态，而…